投資顧問採用節稅多空策略協助客戶分散持股風險

長期持有單一公司股票的創辦人與科技業主管，常因成本基礎偏低而面臨集中風險；若直接賣股，龐大資本利得稅會壓縮可再投資本金。節稅多空策略採用130/30架構，以每100美元資本建立130美元多單及30美元空單，在維持約100美元淨市場曝險下，持續收割損失以抵銷賣股利得。

截至2026年7月24日，投資管理平台Vise將多空直接指數化方案的最低門檻訂為25萬美元，並稱其損失收割能力最高可達傳統策略的11倍。平台試算顯示，100萬美元投入130/30策略五年可產生46.3萬美元報酬；顧問可依市場展望及期限調整槓桿，但模型結果不保證實際稅務效益或投資報酬。