SEC Form ADV 申報數據翻倍增加投資顧問合規負擔

Form ADV 是美國證券交易委員會（SEC）要求註冊投資顧問揭露業務、所有權、客戶與利益衝突的核心文件。投資顧問協會（IAA）指出，申報內容持續擴張，使業者投入更多人力與合規成本，也可能削弱監管資訊的實際效益。

IAA 最新報告顯示，過去 15 年間，Form ADV 要求填報的數據點增加近一倍，目前已超過 1,000 項。IAA 因此呼籲 SEC 檢討並簡化申報規則，刪除重複或效益有限的欄位，在維持投資人保護的同時，降低投資顧問的行政負擔。